伴隨著中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)加快推出允許銀行破產(chǎn)的條例,我國(guó)商業(yè)銀行的存款與理財(cái)產(chǎn)品將不再受到國(guó)家的保護(hù)。在此背景下,商業(yè)銀行需要通過發(fā)行創(chuàng)新型的高利潤(rùn)結(jié)構(gòu)性投資產(chǎn)品吸納存款,同時(shí),投資者希望在資金安全的前提下得到高于通貨膨脹的回報(bào)率。然而,最近幾年結(jié)構(gòu)性投資產(chǎn)品的無收益甚至負(fù)收益現(xiàn)象頻出,導(dǎo)致投資者在夠買商業(yè)銀行結(jié)構(gòu)性投資產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)劇增。因此,通過建立恰當(dāng)?shù)哪Ｐ瓦M(jìn)行研究,基于投資者視角分析結(jié)構(gòu)性投資產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)因素,總結(jié)歸納出我國(guó)結(jié)構(gòu)性投資產(chǎn)品存在的問題,提出對(duì)策,從而有效的降低非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn),合理規(guī)避系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn),已經(jīng)成為我國(guó)理財(cái)投資者的迫切要求,更是我國(guó)商業(yè)銀行發(fā)行的結(jié)構(gòu)性投資產(chǎn)品向市場(chǎng)化邁進(jìn)的必然要求。本文基于前人對(duì)結(jié)構(gòu)性投資產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)定性研究的基礎(chǔ),進(jìn)行了定量分析。從投資者的角度出發(fā),在對(duì)比BLACK-SCHOLES期權(quán)定價(jià)指標(biāo)模型、Va R模型、蒙特卡洛模擬指標(biāo)模型、GARCH等模型后,最終確定使用模糊綜合評(píng)價(jià)矩陣。針對(duì)該類產(chǎn)品的信用風(fēng)險(xiǎn)、流通風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、政治風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行分析,確定風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估指標(biāo),建立風(fēng)險(xiǎn)評(píng)語集,最終構(gòu)建評(píng)估矩陣。隨后,設(shè)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)層次結(jié)構(gòu)來構(gòu)建各層次判斷矩陣,通... 

【文章來源】：哈爾濱理工大學(xué)黑龍江省

【文章頁數(shù)】：69 頁

【學(xué)位級(jí)別】：碩士

【文章目錄】：
摘要
Abstract
第1章 緒論
    1.1 研究背景及意義
        1.1.1 研究背景
        1.1.2 研究目的和意義
    1.2 國(guó)內(nèi)外研究綜述
        1.2.1 國(guó)外相關(guān)研究綜述
        1.2.2 國(guó)內(nèi)相關(guān)研究綜述
        1.2.3 研究述評(píng)
    1.3 主要研究?jī)?nèi)容
    1.4 主要研究方法
    1.5 技術(shù)路線
第2章 結(jié)構(gòu)性投資產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)與評(píng)估方法選擇
    2.1 結(jié)構(gòu)性投資產(chǎn)品的涵義
        2.1.1 結(jié)構(gòu)性投資產(chǎn)品的內(nèi)含
        2.1.2 結(jié)構(gòu)性投資產(chǎn)品的類別
    2.2 結(jié)構(gòu)性投資產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)
        2.2.1 非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)
        2.2.2 系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)
    2.3 風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估方法選擇
        2.3.1 風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估方法比較
        2.3.2 風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估方法確定
    2.4 本章小結(jié)
第3章 結(jié)構(gòu)性投資產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估
    3.1 風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估指標(biāo)體系的構(gòu)建
        3.1.1 風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估指標(biāo)的設(shè)置原則
        3.1.2 風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估指標(biāo)的選取
        3.1.3 風(fēng)險(xiǎn)評(píng)語集的構(gòu)建
    3.2 評(píng)估矩陣的構(gòu)建
    3.3 風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估指標(biāo)權(quán)重的確定與評(píng)價(jià)
        3.3.1 設(shè)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)層次結(jié)構(gòu)
        3.3.2 構(gòu)建各層次判斷矩陣
        3.3.3 檢驗(yàn)矩陣一致性
        3.3.4 層次排序
        3.3.5 模糊綜合評(píng)價(jià)
    3.4 本章小結(jié)
第4章 結(jié)構(gòu)性投資產(chǎn)品的案例檢驗(yàn)
    4.1“匯享天下”的基本情況
        4.1.1“匯享天下”的條款
        4.1.2“匯享天下”運(yùn)作情景分析
    4.2“匯享天下”的風(fēng)險(xiǎn)狀況評(píng)價(jià)
        4.2.1 建立評(píng)估指標(biāo)
        4.2.2 構(gòu)建評(píng)語集
        4.2.3 確定指標(biāo)權(quán)重
        4.2.4 模糊綜合評(píng)價(jià)
    4.3 本章小結(jié)
第5章 結(jié)構(gòu)性投資產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)防范策略
    5.1 非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的防范策略
        5.1.1 選擇具有存款保險(xiǎn)的銀行
        5.1.2 摸清理財(cái)產(chǎn)品的投資結(jié)構(gòu)
        5.1.3 確定合理高效的投資周期
        5.1.4 投資風(fēng)控體制成熟的機(jī)構(gòu)
    5.2 系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的防范策略
        5.2.1 選用專業(yè)風(fēng)投
        5.2.2 明確風(fēng)險(xiǎn)偏好
        5.2.3 提高經(jīng)濟(jì)敏感性
    5.3 本章小結(jié)
結(jié)論
參考文獻(xiàn)
附錄
攻讀碩士學(xué)位期間所發(fā)表的學(xué)術(shù)論文
致謝



本文編號(hào)：3023143