湖北碳排放交易市場和福建碳排放交易市場已經(jīng)運行了一年多的時間。學者對這兩個碳排放交易市場研究相對較少。采用ARCH系列模型對八家市場進行比較研究,研究發(fā)現(xiàn)湖北碳排放交易市場和福建碳排放交易市場與其他市場同樣存在價格波動出現(xiàn)持續(xù)性、非對稱性和對市場消息比較敏感的特點,還存在與其他六家交易市場發(fā)展程度差異較小的特點。這說明目前八家碳排放交易市場處于初步發(fā)展階段,可以通過政府積極培育碳排放交易市場、相關(guān)部門出臺法律法規(guī)維持市場秩序、碳排放市場管理者提升市場服務(wù)質(zhì)量和企業(yè)增強參與碳排放交易意識等措施促進發(fā)展。

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【文章目錄】：
一、文獻綜述
二、中國八家碳排放交易市場價格波動性理論模型構(gòu)建分析
    (一) 原始數(shù)據(jù)的選取、統(tǒng)計性描述說明與處理
    (二) 理論模型的選擇
        1. GARCH模型。
        2. TGARCH模型。
三、中國八家碳排放交易市場價格波動性實證分析
    (一) 收益率序列統(tǒng)計性描述
    (二) 單位根檢驗
    (三) 自相關(guān)性檢驗
    (四) GARCH模型選擇及實證結(jié)果分析
    (五) T-GARCH模型及實證結(jié)果分析
五、結(jié)論與建議



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